看涨套期保值和看涨套期保值的计算
买进三份套期保值生产成本是5元，产品价格再8-12元间不能股权激励，加之生产成本，产品价格再3-17元间该套期保值女团没投资收益。
因此15块时，优先股赚5块，看涨套期保值不股权激励，看涨套期保值股权激励赚3元，生产成本5元，投资收益是5+3-5=3元
12元时，优先股赚2块，看涨套期保值可股权激励可不股权激励，看涨套期保值不股权激励，投资收益2-5=-3元
下跌到5元时，优先股亏5元，看涨套期保值赚3元，加之生产成本，投资收益是-5-5+3=-7元。
你说做这个女团的人脑子是不是坏掉了……1、B-S数学模型是看涨套期保值的订价式子，根据卖出—订货拉沙泰格赖厄县理论(Put-callparity)能推导出有效套期保值的订价数学模型，由卖出—订货拉沙泰格赖厄县理论，买回某优先股和该优先股看涨套期保值的女团与买回该优先股同等条件下的看涨套期保值和以套期保值期货合约哈氏甲面值的无风险折扣发行债券具有同等商业价值，以式子表示为：S+PE(S，T，L)=CE(S，T，L)+L(1+γ)-T，zag得：PE(S，T，L)=CE(S，T，L)+L(1+γ)-T-S，将B-S数学模型代入整理得：P=L·E-γT·[1-N(D2)]-S[1-N(D1)]此即为看涨套期保值初始产品价格订价数学模型。
2、看涨套期保值又称买权选择权、买方套期保值、买权、延卖套期保值或敲出。看涨套期保值是指套期保值的拥有者拥有在套期保值合同有效期限内按继续执行产品价格买进很大数目买方的基本权利，但不负担必须买进的义务。
3、假如未来此基础金融资产的消费市场产品价格下跌至低于套期保值签订合同的产品价格（继续执行产品价格），看涨套期保值的买方就能以继续执行产品价格（低于当时消费市场产品价格的产品价格）买进此基础金融资产而买进，因此叫做看涨套期保值。假如未来此基础金融资产的消费市场产品价格上涨超过该套期保值签订合同的产品价格，套期保值的买方就能舍弃基本权利。股权激励是指套期保值的买方行使套期保值合同突显的基本权利，就个股套期保值而言，套期保值的买方能在合同签订合同的天数以签订合同的股权激励产品价格买进或买进签订合同数目的某一优先股或ETF，如即将到期没股权激励，则合同失效。
目前上交所上市买卖的上证50ETF套期保值合同，股权激励命令包括独立自主股权激励可协定股权激励，股权激励方式为生效日期股权激励（德式）、期货合约方式为实物期货合约（业务规则另有明确规定的除外），生效日期为即将到期月份的第四个星期三（遇法定节假日顺延），股权激励日为合同生效日期，股权激励命令提交天数为9:15-9:25、9:30-11:30、13:00-15:00。
其中独立自主股权激励，指套期保值买方通过买卖系统手动操作股权激励
协定股权激励，指投资顾问公司根据套期保值经纪合同的签订合同，对顾客合同账户内持有的达到签订合同条件的套期保值合同为顾客提出股权激励申报的服务。协定股权激励合同的选择、协定股权激励的触发条件等由顾客通过柜台、网上买卖顾客端等与公司协定。
股权激励产品价格是指保荐人发股权激励证时所签订合同的，价款持有者向保荐人买回或转卖正股投资顾问的产品价格。
股权激励产品价格和价款产品价格紧密相关，股权激励产品价格依附于价款而存在。对认沽价款而言，股权激励产品价格低于股权激励期投资顾问产品价格时，价款有外在商业价值；对配售价款而言，股权激励产品价格低于投资顾问产品价格时，价款有外在商业价值。
因此股权激励产品价格成为订价价款的重要标尺，式子是：
配售价款产品价格=即将到期投资顾问产品价格-股权激励产品价格
认沽价款产品价格=股权激励产品价格-即将到期投资顾问产品价格
什么是看涨套期保值？
看涨套期保值，就是一路看涨的套期保值~
Trader711买卖的套期保值也被称作数字套期保值或固定投资回报套期保值，在最近几年正变得越来越流行，特别是当消费市场处在变化不定中人们对它的需求更大。套期保值的优势很明显--投资回报是预先知道的，没流动资金或继续执行方面的问题，广泛的金融买卖工具，和Trader711的一个独特功能：即使期满时为价外套期保值也可返还10％的投资。
我们专有的系统允许您在任何天数进行买卖，只要买卖对象在动态消费市场中处在可买卖天数，我们从管理工具--Reuters处获得动态准确的数据。看涨套期保值又称买进套期保值,买方套期保值,买权,延买套期保值，或“敲进”。看涨套期保值是指在协定明确规定的有效期限内，协定持有者按明确规定的产品价格和数目订货优先股的基本权利。套期保值拥有者订货这种买进套期保值，是因为他对优先股产品价格看涨，将来可买进。订货套期保值后，当优先股消费市场价低于协定产品价格加套期保值服务费之和时(孙竹丹手续费)，套期保值拥有者可按协定明确规定的产品价格和数目买回优先股，然后按消费市场价转卖，或转让买进套期保值，获取利润；当优先股消费市场价在协定产品价格加套期保值服务费之和间波动时，套期保值拥有者将受很大经济损失；当优先股消费市场价低于协定产品价格时，套期保值拥有者的套期保值服务费将全部消失，并将舍弃买进套期保值。因此，套期保值拥有者的最大经济损失不过是套期保值服务费加手续费。 看涨套期保值是指套期保值的拥有者拥有在套期保值合同有效期限内按继续执行产品价格买进很大数目买方的基本权利。 看涨套期保值就是指突显持有者在一个某一末期以某一固定产品价格订货一种金融资产(既优先股,外汇,商品,利率等)的基本权利。优先股看涨套期保值的商业价值取决于生效日期正股优先股的商业价值。假如生效日期的优先股产品价格价低于继续执行产品价格，那么看涨套期保值处在实值，拥有者会继续执行套期保值，获得投资收益；假如生效日期的优先股产品价格低于继续执行产品价格，那么看涨套期保值处在虚值，拥有者不能继续执行套期保值，此时看涨套期保值的商业价值就是0。 看涨套期保值是这样一种合同：它给合同拥有者(即买方)按照签订合同的产品价格从劲敌手中买回某一数目之某一买卖买方的基本权利。这个签订合同的产品价格称作按期产品价格，通常用“ｘ”来表示。把买卖劲敌称作套期保值的买方。套期保值分为德式套期保值和英式套期保值。英式套期保值的买方能自套期保值契约成立之日起，至生效日期止，这一期间内的任一时点，随时要求套期保值的买方继续执行合同。而德式套期保值的按期天数只有生效日期当天而已，其被要求按期的机率远低于英式套期保值。