日本蜡烛图K线之底部形态

时间：2022-04-24 04:28:00

岛形反转

首先就涉及到一个概念，缺口。

我们知道缺口就是一个成交空白区，当某一天股票的最低价比上一个交易日的最高价还高，又或是某一天的最高价比上一交易日的最低价还低时，这两个交易日中没有任何一个成交价位会重复，也就是说在股价变动过程中出现了一段没有成交的真空区域，这个区域就是缺口。

一般来说，缺口有4种类型，这里我没打算把缺口细讲，大致画个图，解释一下，你们知道基础概念就好了。

缺口主要有：普通缺口、突破缺口、持续缺口（又叫测量缺口）、竭尽缺口（又叫消耗性缺口），另外还有一种除息除权缺口,不过这种没有实际意义,复权看就好了.

我们知道股价走势分为趋势和盘整，那么在盘整中出现的缺口，一般就称之为普通缺口，这种缺口意义不是很大，因为是在成交密集区中出现，所以被回补的概率比较大。

突破缺口，就是指突破密集成交区，改变原有趋势（一般是盘整趋势）的缺口，往往是在重要压力位或者支撑位以跳空形式出现的缺口，代表多空双方中有一方最终取得优势，在开局就压制性的前提下没有给另一方反击的机会，股价一路朝优势一方运行的缺口。

持续缺口，是指已经出现明显趋势，在原有趋势的方向跳空继续运行的缺口，之所以称之为测量缺口，是因为趋势的连续运行，以及跳空攻击，都会对优势方的力量形成较大的消耗，所以有的观点认为一般出现这种缺口，趋势往往已经进行了一半了，不过这个观点我不是很认同，实战中我也不会用持续缺口去预测一段趋势的高点。对于趋势交易者来说，只跟随，不预测。

竭尽缺口，一般来说出现在趋势末端，优势一方力量衰竭，在跳空攻击后，另一方开始有力量反攻，所以这种缺口往往在短期之内会被回补，然后重新进入多空胶着平衡状态，代表趋势的结束。

这些缺口里面，只有突破缺口和持续缺口对于操作来说比较有价值。对于这类缺口来说，那就是一般缺口要求形成后3天不回补，算是缺口成立，优势一方跳空之后扛住了另一方的反扑。还有就是，这两种缺口由于已经开始进入趋势中，代表优势一方将前线不断上移，那么交易空白区域会形成压力或者支撑，因为优势一方不会轻易让另一方对缺口进行回补，会死守自己不断推进的阵线，不让股价重回双方胶着的密集成交区。所以，下降缺口的顶部位置，和上升缺口的底部位置，代表优势一方的底线，支撑力度会比较强。

关于缺口就说这么多，因为这个理论不是特别重要，所以平时白天聊天的时候，有空提到就顺便讲一下，不专门列课程来讲了。

底部岛形反转

首先，底部岛型反转是出现在下降趋势的末期，这个下降趋势跟前面讲过的形态不一样，不一定需要存在时间太久，但至少短期内要是下降趋势（也就是5日线要死叉10日，随后10日线在5日线之上）。在形态上，底部岛形反转是一个孤立的密集交易区，这个区域的左右，分别存在一个向下跳空和向上跳空的缺口，两个缺口位置基本重合（至少要有部分重合），这块成交区域被两个缺口从股价走势中分割出来，形成了一座类似孤岛的形状，这就是底部岛型名字的由来，由于在这种形态出现后，代表个股情绪由空方朝多方的逆转，趋势往往会出现反转，所以这种形态称之为底部岛形反转。

这种形态为什么出现之后就容易转势上涨呢，它的市场意义主要是这样的，股价在连续下跌的过程中，里面的筹码纷纷忍耐不住割肉出局，场外的资金选择观望不愿进场，个股充满了悲观情绪，当这种情绪达到极致爆发出来的时候，就会向下跳空形成缺口继续下跌，个股情绪进一步绝望，然而在这种绝望的情绪下，竟然没有下跌多少，空方并没有如预想的那样摧枯拉朽的一路狂跌，在多方几乎已经放弃抵抗的情况下，这种情况只能说明空方其实也没有多少力量了，于是这时候场外观望的人选择进场成为多方，股价开始反弹，场内参与的空方筹码不断交换给了进场资金转换为多方，个股情绪开始好转，当做多情绪开始滋生之后，某一天多方在逼近空方前线的时候，选择跳空高开，直接进攻空方的大本营，而空方居然没有能力将多方击退，留下了一个向上跳空的缺口，这就意味着空方实力已经远远逊色于多方个股情绪发生逆转，短期内由极端的做空情绪转变为了极端的做多情绪，这种逆转往往意味着个股在短期内，多方的势头都会极为猛烈，所以才容易导致短期内的快速上涨。

这种形态的要点有以下几点：

1、大前提是在缺口形成时，股价必须处于下跌趋势中，哪怕是短期的下跌，而不能够是在上涨趋势中一个向下跳空缺口刚开始下跌。

2、左侧的竭尽缺口，如果这个缺口区域，在之前一个月甚至更长的时间内，都是空白区没有价位成交，那么这类岛型反转往往力度会更大。但这一点并不强求，即便前几天股价在这个缺口区域运行过，但只要在缺口形成之后的一段时间内没有被回补，那么缺口依旧是有效的。

第二点说的大概就是这个意思，如图：

3、缺口形成之后，一般来说这里的下跌，需要是缩量的，代表着下跌力量的衰竭，至少也要是逐步缩量下跌的。随后开始底部盘整区域，盘整的时间一般来说不超过2个月，时间太久的话，此类极端情绪的逆转意味就不是太强了。最短的岛型反转，一般来说底部区域也必须要有两根k线，以此来完成情绪的逆转。

4、底部盘整区域，如果周期较长，那么量能上没有什么太大要求，一般来说底部盘整的量能都不会太大，但如果周期较短，比如只有2-5根k，那么量能会要求稍微大一些，但这一点也不算是必要条件。为什么会有此要求呢，无非也就是在底部区域，需要实现筹码的换手，将不稳定的筹码在此期间替换为看多的筹码，这样后续跳空突破的时候阻力会小一些，换手不够充分的话，突破后对量能的要求就会更大一些。

5、比较关键的一点是，在底部盘整区域末期，必须要有股价回升上涨的动作，这代表着做多情绪的逆转，如果在向下跳空后一路下跌，因为某个利好消息股价大幅跳空高开覆盖之前的下降缺口，这种是不能称之为岛型反转的，因为这种是不自然的逆转，容易导致多方准备不足，后续乏力。

所以如果底部岛型区域只有2根k，那么必须是第一根下跌，第二根上涨！

6、最关键的一点，下降缺口在底部盘整期间，不能被完全回补！如果被回补掉，这个下降缺口不存在了的话，就没有岛形反转这一说，这个底部盘整区域已经与股价走势相连而不是被分割。股价在形成突破缺口，跳空高开的时候，突破缺口，必须要有一部分区间是与前面的竭尽缺口相重合的！！！如果两个缺口之间没有重合的部分，那么也不能称之为岛形反转，你只能把这个缺口当做突破缺口来看。

7、突破缺口形成当天，必须要放量，至少要达到底部区域平均成交量的一倍以上（3-5倍最佳，超过5倍后市容易上涨乏力），突破缺口的幅度越大，短期内上攻的力度就越强。但是，不能是一字板形成的缺口！因为一字板当天筹码无法有效换手，容易在短期内累积太多获利盘。如果是一字板或者T字板形成突破缺口的岛形反转，不能急于冒进，观察缺口的回补情况更好。但左侧的竭尽缺口，可以是一字板或者T字板形成的。

8、岛形反转的突破缺口，3天内不能被跌破，如果跌破则岛型反转失败。但有很多岛型反转在回补缺口后就继续上涨，突破缺口的底部，代表着多方的底线，如果守住了底线继续上涨，后市仍然是可以参与的，但如果突破缺口的底部被跌破，那么这个股短期内就不能碰了。

9、底部岛形反转的买点一般有几种，首先最好的买点，就是你再观察到底部盘整区域靠近前方竭尽缺口区域时，就需要重点关注。如果某一天股票竞价9点25分时确认高开覆盖了竭尽缺口，那么竞价或者开盘就买入，后市如果跌破缺口底部就止损。如果错过了第一个买点，就需要观察缺口3天内是否被回补，如果没有被回补，只要重心不是连续性的下移，都可以在靠近突破缺口顶部的区域买入，止损线也同样定在突破缺口的底部。第三种买点，就是如果股价3天内未被回补，也没有太过靠近缺口区域，那么就以短期上涨趋势的均线来参考，5日均线作为买点，10日线作为止损，强势股的话，以3日均线作为买点，7日均线作为止损。第四种买点，就是说如果出现股价回补缺口，在缺口底部获得支撑反弹的时候买入，止损就以有效跌破缺口底部为准（收盘跌破、盘中跌破6分钟不收回、盘中有效跌破3%）。

10、底部岛型整理期间，如果能配合形成头肩底、W底等底部形态的话，可靠性更好。