家庭债务风险

    家庭债务风险,家庭债务怎样认定家庭能够获取并且偿还贷款债务的能力取决于两方面的因素:家庭债务风险家庭收人及持有净资产的水平，这里我们采用两个指标来考察和反映美国家庭的债务负担情况:①家庭债务支付比率;②家庭净资产与负债比率。

    家庭债务支付比率为家庭每年用于偿还债务的支出与家庭可支配收人的比率。表10.1显示了过去近20年美国的通货膨胀率、实际贷款利率和家庭债务支付比率的变化倩况。家庭债务风险值得关注的是，2000年以来，家庭债务风险美联储的削减利率手段使得贷款利率从4.68%下降到3. 22%.已经是自1980年以来的最低水平，但也成为美国消费者负俊率持续走高的一个诱因，同期家庭债务支付比率不断上升，2004年已经达到13.56%.

    家庭净资产与负俊的比率二家庭净资产/家庭负债，反映了现有家庭净资产可以偿还家庭负债的倍数.图10.2为美国家庭净资产与负债比率的时间序列，可以看出，家庭债务风险该比率已经从40年前的7.29下降到2006年的4.24，即现在美国家庭现有净资产可以偿还债务的余地已经越来越小。近年来该时间序列越来越快的下降趋势也说明了美国家庭的债务负担加剧的速度。