什么叫美式看涨期权

    什么叫美式看涨期权?什么是看涨期权红利支付的预期可以导致美式肴涨期权的提前执行。这种预期对于哭式看跌期权则有相反的影响:这是因为在付息日股票价枯下跌将提高看跌期权的价格。因此，介于即日和期权到期日之间的付息日可诱使期权所有者不会很快执行期权，以等到股系付息之后。

    如果股系不付红利，一旦这种美式看跌期权消失比存在更有价值，看跌期权将被执行.如果般票价格为50美元，这种行跌期权的价值为18美元，且期权将保持到到期日。如果当天执行，投资者就能以70美元的价将将股票售出。因为能以50美元价格买进股票并立刻凭期权将它卖出得到70美元.那么期权的实际价值为20关元。这样看跌期权立引执行比继续持有甘跌期权多值2美元，看涨期权如果这是所考虑的全部因索.那么这种粉跌期权注定会被执行。

    服如股票有10美元的预期红利.悄况会怎样呢?如果从现在到股票红利支付时没有发生任何别的事情，那么股票的价值将不会跌至40美元.看跌期权将值30美元。如果顶期红利足够多，从现在到股息支付的时间间隔足够小.那么着跌期权仍然将保持.即使在目前执行的期权比不执行期权更有价值。

    提前执行期权对美式看跌期权价值的影响较大。因此.在使用布莱克一斯科尔斯模型估什看跌期权价格时.应持有很值盆的态度。看涨期权因为布莱克一斯科尔斯棋型暇设提前执行期权没有价值，所以它肯定会低于大多数关式看跌期权的价值。因而，关式期权定价应使用几种棋型。